作者： 黃飛

[ 盡管有這些不確定因素，但發(fā)展制造業(yè)是印尼的國策，鎳的開采和利用被印尼政府視為倒逼產(chǎn)業(yè)升級的難得機(jī)遇，決心很大。目前看來，憑借資源稟賦的優(yōu)勢和新能源汽車的東風(fēng)，是印尼制造業(yè)產(chǎn)業(yè)升級最有希望的一個(gè)突破點(diǎn)，但同時(shí)也是對爪哇智慧和中國經(jīng)驗(yàn)的考驗(yàn)。 ]

一段時(shí)間以來，鎳成了有色金屬中的明星，這不僅是因?yàn)殒囋趥鹘y(tǒng)產(chǎn)業(yè)中是制造不銹鋼的必需原料，還因?yàn)樵谛履茉串a(chǎn)業(yè)中，鎳也是制造新能源三元鋰電池的重要材料。近年來電動(dòng)汽車等行業(yè)的快速發(fā)展和電池的高鎳化，讓鎳變得更加火熱，在國際市場上被資本追逐，價(jià)格上躥下跳有如妖“鎳”。

在這場關(guān)于鎳的資本盛宴中，印度尼西亞成了被熱捧的對象。印尼的鎳儲(chǔ)量居世界前列，印尼的鎳屬于紅土鎳礦（氧化鎳），儲(chǔ)量豐富且品質(zhì)高，開采也相對容易。相比之下，中國的鎳礦屬于硫化鎳礦，主要礦山已經(jīng)開采多年，儲(chǔ)量不能滿足需求，必須走出去尋找資源。

印尼的工業(yè)基礎(chǔ)比較薄弱，對于鎳礦難以進(jìn)行全面有效的利用，所以在過去的大部分時(shí)間里都以出口礦石為主，產(chǎn)品附加值低。以2019年的價(jià)格計(jì)，原礦出口每噸價(jià)值只有30美元，煉成鎳鐵則價(jià)值每噸1300美元，再進(jìn)一步加工成不銹鋼則每噸超過2300美元。2020年1月1日起，印尼政府正式實(shí)施了禁止出口未經(jīng)加工的礦石的禁令。印尼一躍超過中國成為最大的鎳鐵生產(chǎn)和出口國，而中國也是印尼最大的出口市場。另外，印尼目前的不銹鋼產(chǎn)能已經(jīng)高達(dá)550萬噸，即將取代印度成為全球第二大不銹鋼生產(chǎn)國。近兩年來，鎳鐵和不銹鋼的價(jià)格都在強(qiáng)勢上漲，以后如果把新能源電池產(chǎn)業(yè)做起來，利潤會(huì)更為豐厚。

隨著印尼產(chǎn)業(yè)政策的變遷，外資包括中企到印尼投資鎳相關(guān)產(chǎn)業(yè)的動(dòng)作不斷，第一波中國投資主要集中在不銹鋼產(chǎn)業(yè)鏈。早在2013年10月，青山控股集團(tuán)就投資40億美元在印尼中蘇拉威西省興建了青山工業(yè)園區(qū)，把偏僻的漁村變成了全球重要的鎳鐵和不銹鋼產(chǎn)業(yè)基地。2015年德龍也在蘇拉威西投資建設(shè)年產(chǎn)300萬噸鎳鐵合金冶煉工業(yè)園項(xiàng)目，之后不斷加碼擴(kuò)大生產(chǎn)，還有一些其他企業(yè)跟進(jìn)。

最近的第二波投資主要集中在新能源汽車的電池領(lǐng)域。電池的成本占到電動(dòng)汽車成本的30%~40%，而電池的高鎳化是降低電池成本的有效方法。印尼最新目標(biāo)是利用外資加工其豐富的鎳礦用于鋰電池，并試圖成為全球電動(dòng)汽車產(chǎn)業(yè)鏈的重要組成部分。寧德時(shí)代計(jì)劃在印尼投資50億美元建設(shè)一座鋰電池工廠，計(jì)劃在2024年開始生產(chǎn)；并與印尼國有礦業(yè)公司簽署鎳產(chǎn)品供應(yīng)協(xié)議，協(xié)議規(guī)定寧德時(shí)代要確保60%的鎳在印尼被加工成電池。除了寧德時(shí)代等中國企業(yè)之外，LG和特斯拉也表現(xiàn)出對印尼鎳資源的濃厚興趣，特斯拉一直專注于原材料的采購，并且試圖生產(chǎn)自己的電池。

印尼限制單純的礦產(chǎn)品出口，迫使外資利用印尼的鎳礦，就要進(jìn)行更多技術(shù)方面的投資。印尼意欲打造鎳全產(chǎn)業(yè)鏈，提升產(chǎn)品附加值，但是，是否能如印尼政府所愿建成鎳全產(chǎn)業(yè)鏈，還面臨著一些挑戰(zhàn)。

首先是其效果和鎳資源的具體特點(diǎn)密切相關(guān)。相比之下，印尼其他的礦產(chǎn)資源政策似乎沒有取得類似的經(jīng)濟(jì)上的成效。印尼也有豐富的銅和鋁，這些資源不像鎳那樣具有相對的集中優(yōu)勢，也在其他國家有比較廣泛的分布，印尼無法用類似的政策建立針對這些金屬的產(chǎn)業(yè)鏈。此外，有關(guān)鎳儲(chǔ)量也存在著爭議，最近有報(bào)道認(rèn)為印尼的鎳儲(chǔ)量并沒有那么大。這種理論上的爭議還是其次，目前最緊迫的問題是勘探跟不上，可靠的地質(zhì)數(shù)據(jù)太少。隨著冶煉廠的遍地開花，鎳礦的供應(yīng)已經(jīng)變得很緊張，價(jià)格上漲很快，配套設(shè)施如電廠的建設(shè)也還在拖后腿。

其次，產(chǎn)業(yè)立國，最終需要有自主的技術(shù)支撐。印尼的鎳產(chǎn)業(yè)嚴(yán)重依賴于外國的資金和技術(shù)，雖然一些外資公司的生產(chǎn)地點(diǎn)轉(zhuǎn)移到了印尼，也有很多印尼公司加入，但是最終能否實(shí)現(xiàn)技術(shù)轉(zhuǎn)移，印尼的技術(shù)公司最終能否成長起來仍然是一個(gè)疑問。如前所述，鎳主要有兩條產(chǎn)業(yè)鏈，一條是不銹鋼產(chǎn)業(yè)鏈，另一條是新能源電池產(chǎn)業(yè)鏈。除了終端產(chǎn)品不同，這兩條產(chǎn)業(yè)鏈的鎳生產(chǎn)工藝也不盡相同。新能源電池產(chǎn)業(yè)鏈中，生產(chǎn)電池所需要的硫酸鎳用濕法取得的經(jīng)濟(jì)效益高，也很適合印尼的紅土鎳礦。但是濕法的投資大，也非常復(fù)雜，掌握不易。印尼這一進(jìn)程過渡的快慢，也將決定外資角色的輕重。不過從印尼的實(shí)際情況看來，這個(gè)過程可能還會(huì)比較長，外資在此過程中不可或缺。

同時(shí)，有人擔(dān)心這一政策會(huì)給印尼政府官員和國企帶來尋租的機(jī)會(huì)導(dǎo)致腐敗，印尼的營商環(huán)境得不到改善。在全球貿(mào)易自由化的背景下，印尼的政策也引發(fā)了爭端。歐盟在WTO提起了對印尼禁礦令的訴訟，認(rèn)為印尼的政策對歐盟的不銹鋼產(chǎn)業(yè)造成了不公平的影響，要求WTO進(jìn)行裁決。針對歐盟的訴訟，印尼的態(tài)度比較強(qiáng)硬。最終WTO如何裁決，對印尼政策有無影響還需要觀察。

對于包括中企在內(nèi)的外資而言，需要妥善應(yīng)對。一方面順應(yīng)形勢到印尼投資建廠，另一方面也要注意到可能的政策變化和風(fēng)險(xiǎn)。從歷史經(jīng)驗(yàn)來看， 印尼政府在執(zhí)行禁礦政策時(shí)經(jīng)常反復(fù)多變，從2014年開始，印尼禁礦上演了長達(dá)6年之久的禁禁停停。現(xiàn)在，印尼除了禁礦之外還有禁止鎳鐵出口的傳聞，不過這只靴子落地的可能性不是很大。

總的來說，盡管有這些不確定因素，但發(fā)展制造業(yè)是印尼的國策，鎳的開采和利用被印尼政府視為倒逼產(chǎn)業(yè)升級的難得機(jī)遇，決心很大。這一屆的佐科政府主要任務(wù)是拼經(jīng)濟(jì)， 印尼營商環(huán)境在國際上的排名已經(jīng)有一定提升。鎳產(chǎn)業(yè)也是中國和印尼“一帶一路”合作的重點(diǎn)之一，是中國推動(dòng)民營企業(yè)走出去到印尼的一個(gè)主要投資領(lǐng)域。目前看來，憑借資源稟賦的優(yōu)勢和新能源汽車的東風(fēng)，是印尼制造業(yè)產(chǎn)業(yè)升級最有希望的一個(gè)突破點(diǎn)，但同時(shí)也是對爪哇智慧和中國經(jīng)驗(yàn)的考驗(yàn)。

（作者系廈門大學(xué)南洋研究院學(xué)者）